Với mục đích nghiên cứu ảnh hưởng của việc tối ưu hóa thuế và sự khác biệt tạm thời giữa kế toán và thuế đối với quản lý lợi nhuận tại Việt Nam. Kế thừa mô hình của Cindy 2021, nhóm tác giả sử dụng phương pháp định lượng, xây dựng mô hình và kiểm định mức độ tác động của 08 nhân tố (tối ưu hóa thuế (ETR); tài sản thuế thu nhập hoãn lại (DTA), thuế thu nhập hoãn lại phải trả (DTL), chi phí thuế thu nhập hoãn lại (DTE) ), quy mô công ty (SIZE), đòn bẩy tài chính (LEV), hiệu quả hoạt động (ROA), dòng tiền từ hoạt động kinh doanh (CFO)) đến quản lý thu nhập (EM). Kết quả thực nghiệm với mẫu gồm 113 công ty hoạt động trong lĩnh vực công nghiệp niêm yết trên SGDCK Việt Nam giai đoạn 2016-2020 cho thấy hành vi quản lý thu nhập (EM) có thể bị ảnh hưởng bởi tài sản thuế thu nhập hoãn lại, Tỷ suất sinh lời trên tài sản, dòng tiền từ hoạt động kinh doanh (BA) và đòn bẩy tài chính dưới nhiều động cơ khác nhau. Nghiên cứu này cũng chỉ ra rằng các chỉ tiêu khác thể hiện sự khác biệt giữa kế toán và thuế không có ý nghĩa trong mô hình, nghĩa là các doanh nghiệp hoạt động trong lĩnh vực công nghiệp không sử dụng hoặc ít sử dụng các chỉ tiêu đó để thực hiện quản trị lợi nhuận.